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[딥담화] '빅테크 강타' 지금은...살 때인가, 관망할 때인가|이권희|박지훈|이진우 Analytics Table
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▶ 20261030 K스탁 라이브 ▶ 월~금 13:00 📌 출연 진행 : 온인주 앵커 캐스터 : 구윤우 캐스터 전문가 1 : 이권희 위즈웨이브 대표 전문가 2 : 박지훈 NH투자증권 자산전략부 부장 전문가 3 : 이진우 GFM투자연구소 소장 제작 : 양경식 PD, 권수지 작가, 김유환 AD 📉 시장 급락 배경 • 미국 빅테크 실적과 AI 투자 우려가 국내 증시까지 확산 • 알파벳·아마존 영향으로 기술주가 급락하며 코스피도 장중 매도 사이드카 발동 • 외국인은 코스피 약 1.3조 원, 코스닥 약 900억 원 순매도 • 반면 개인은 적극적인 저가 매수에 나서는 모습 🌎 미국 AI 투자, 핵심은 ‘수익성’ • 알파벳·아마존의 AI 데이터센터 관련 매출은 크게 성장 • 하지만 막대한 CAPEX와 현금흐름 부담이 시장의 우려로 부각 • 마이크로소프트 역시 대규모 회사채 발행에도 AI 투자 확대 기조 • 결국 AI 성장성보다 잉여현금흐름(FCF)과 투자 효율성을 따지는 시장으로 변화 🇰🇷 외국인 수급과 삼성전자 주주환원 • 외국인은 선물에서는 매수 포지션을 유지하지만 현물 매수가 중요 • 삼성전자가 SK하이닉스처럼 구체적인 주주환원책을 제시하지 못한 점이 아쉬움으로 지적 • 외국인 수급이 돌아오기 위해서는 삼성전자 등 대형주의 투자 매력 회복이 필요 • 삼성전자 부진이 이어지면 코스피의 추세 반전도 쉽지 않다는 분석 📊 코스피 5,500선 지지 여부 • 코스피는 5,700선을 다시 이탈하며 기술적으로 부담이 커진 상황 • 5,500선이 중요한 지지선으로 제시됨 • 단기 반등이 나오더라도 추세 전환으로 단정하기는 이른 상황 • 반대매매 물량과 외국인 현물 수급을 다음 주 주요 변수로 주목 🗳️ 미국 중간선거 이후 반등 가능성 • 과거 중간선거 이후 3개월 기준 코스피·삼성전자 등 주요 지수의 상승 사례가 많았다는 분석 • 다만 이번에는 트럼프의 대외정책, 유가, 지정학적 리스크가 변수 • 엔트로픽 IPO 역시 AI 투자자금의 흐름을 좌우할 수 있는 이벤트 • 최소 11월 중순까지는 보수적인 접근이 필요하다는 의견 ⚡ 원전·방산도 매크로 영향권 • 체코 원전 시공사 이슈가 ‘팀코리아’의 균열 우려로 확대 • 원전 수주 자체가 무산된 것은 아니지만 향후 해외 협상에서 불리하게 작용할 가능성 • 방산 역시 유럽 자체 방산 경쟁력 강화와 환율 영향으로 투자심리 악화 • 다만 두산에너빌리티 등은 밸류에이션 부담이 일부 완화됐다는 평가 🔎 현재 주목할 섹터 • 보안주: 금융권 보안사고와 가상자산 해킹 우려로 강세 • 해운주: 중동발 물류 차질에 따른 운임·실적 개선 기대 • 화장품: 아모레퍼시픽 호실적에 강세, APR과 차별화 • 로봇주: 삼성전자 로봇 기술 및 개별 실적 기대감 부각 • 기판주: 급락 이후 저점 매수 기회 가능성 제기 • 2차전지: 내년·내후년 전망을 고려한 옥석 가리기 필요 🎯 투자전략 • 현재는 공격적인 매수보다 관망이 우선이라는 의견이 우세 • 금리·유가·지정학적 리스크와 중간선거 결과를 먼저 확인 • 매수한다면 낙폭과대 종목 중심의 초분할 매수 전략 • 가격 메리트와 실적 개선이 동시에 나타나는 종목에 집중 • 기판·2차전지 등 향후 실적 개선 가능성이 있는 섹터는 저점 매수 관점에서 관심 -------------------------------- [10만원 기부하고 최대 15만원 혜택 받자!!] 10만원을 '고향드림'으로 기부하면 10만원 전액 돌려받고 3만원 상당 답례품에 네이버페이 최대 2만원을 더 드립니다. * 기간 : 10.21 ~ 12.31 * 참여 방법 : 고향드림에서 대상 지역 답례품 선택해 기부 * 혜택 : ① 기부 리워드 네이버페이 1만원 ② 답례품 후기 작성 시 5천원~1만원 추가 * 참여하기 : https://tinyurl.com/gdwow-d ※ 지자체별 선착순으로 운영되며, 예산 소진 시 조기 마감 됩니다. ※ 고향드림 [https://tinyurl.com/gdwow-d]을 통해 기부한 건만 대상입니다. #고향사랑기부 #고향드림 #연말정산 #세액공제 #절세 #13월의월급 #네이버페이 #답례품 #한국경제TV -------------------------------- #코스피 #국내증시 #미국증시 #반도체 #삼성전자 #SK하이닉스 #AI투자 #AI수익성 #앤트로픽IPO #미국중간선거 #외국인수급 #주주환원 #코스피5500 #원전주 #방산주 #2차전지 #기판주 #로봇주 #투자전략 #코스피반등 #앤트로픽 #필라델피아반도체 #마이크론 #현대모비스 #아틀라스로봇 #삼성전기 #전력기기 #조선주 #코스피급락 #코어위브 #하이일드스프레드 #신용융자 #반도체소부장 #LS일렉트릭 #AI인프라 #오라클 #엔비디아 #젠슨황 #AI데이터센터 #자금조달 #CDS #외국인매도 #CXMT #창신메모리 #솔리다임 #HBM4 #CPI #PPI #TSMC #코리아디스카운트 #주식투자 #후공정 #ETF리밸런싱 #코스닥 #반도체ETF #삼성SDI #AI반도체 #증시 #한미반도체 #미국금리 #일본금리 #연준 #BOJ #미중정상회담 #환율 #엔캐리트레이드 #AI #전력인프라 #기판 #MLCC #딥시크 #V4.1 #GPT6 #아스트라 #OpenAI #인공지능 #비농업고용 #잭슨홀 #케빈워시 #중동 #알테오젠 #자사주소각 #배당 #액면분할 #LG에너지솔루션 #한미약품 #mRNA #모더나 #IPO #국채 #SK증권 #데이터센터 #변압기 #전선주 #빅테크 #LG이노텍 #ADR #유가 #국제유가 #중동리스크 #리밸런싱 #메가프로젝트 #메모리반도체 #D램 #낸드 #소캠 #증권 #현대차 #기아 #하이브리드 #베라루빈 #LG전자 #SK #LS #레버리지 #금리인상 #MSCI #스페이스X #LG그룹 #트럼프 #로봇 #NAVER #카카오 #테스 #현대오토에버 #HD현대중공업 #HD건설기계 #보스턴다이나믹스 #로보틱스 #피지컬AI #레인보우 #로보티즈 #대한전선 #가온전선 #효성중공업 #파업 #엔진 #배터리 #이란 #휴전 #호르무즈 #원유 #이스라엘 #미국 #에코프로 #테슬라 #LG엔솔 #SK스퀘어 #SK씨앤씨 #한화에어로 #셀트리온 #주총 #BTS #방산 #삼천당제약 #한화비전 #소부장 #우주 #화장품 #에이피알 #조선 #HD현대 #삼성중공업 #한화오션 #마스가 #필리조선소 #기자재 #에코프로비엠 #통신 #태양광 #RFHIC #미래에셋 #LIG넥스원 #천궁 #한화시스템 #한국항공우주 #풍산 #STO #스테이블코인 #비트코인 #전기차 #ESS #상장 #풍력 #원전 #두산에너빌 #한전 #건설 #현대건설 #대우건설 #DL #구글 #알고리즘 #자율주행 #터보퀀트 #차트 #외국인 #기관 #옵션 #선물 #밸류에이션 #포스코퓨처엠 #다우 #나스닥 #필라델피아 #자사주 #숏담화 #뒷담화 #K스탁라이브 #증시딥담화 #한국경제TV -------------------------------- 🎯 투자 판단, 정보가 승부다. 한국경제TV 공식 텔레그램에서 빠르고 정확한 핵심 정보를 지금 확인하세요. 🎁무료 구독 👉 https://t.me/wowtv_official ------------------------------------------- △대한민국의 경제를 보세요! △빠르고 정확한 경제·증권 뉴스를 24시간 전해드립니다. △구독+좋아요! -------------------------------- ◇ 한국경제TV 유튜브 구독 https://bit.ly/45pz6GK ◇ 한국경제TV 유튜브 LIVE • 동영상 ◇ 협업 및 비즈니스 문의 [email protected] -------------------------------- ◇ 한국경제TV -홈페이지 http://www.wowtv.co.kr -플러스친구 https://pf.kakao.com/_xbcxlxgd -트위터 / hkwowtv
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